Указание Банка России от 11.05.2017 № 4373-У

(ред. от 27.09.2024)

«О требованиях к собственным средствам профессиональных участников рынка ценных бумаг»

(Зарегистрировано в Минюсте России 05.06.2017 № 46943)

Зарегистрировано в Минюсте России 5 июня 2017 г. № 46943

---

ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

УКАЗАНИЕ от 11 мая 2017 г. № 4373-У

О ТРЕБОВАНИЯХ К СОБСТВЕННЫМ СРЕДСТВАМ ПРОФЕССИОНАЛЬНЫХ УЧАСТНИКОВ РЫНКА ЦЕННЫХ БУМАГ

Настоящее Указание на основании статьи 76.4 Федерального закона от 10 июля 2002 года № 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» (Собрание законодательства Российской Федерации, 2002, № 28, ст. 2790; 2003, № 2, ст. 157; № 52, ст. 5032; 2004, № 27, ст. 2711; № 31, ст. 3233; 2005, № 25, ст. 2426; № 30, ст. 3101; 2006, № 19, ст. 2061; № 25, ст. 2648; 2007, № 1, ст. 9, ст. 10; № 10, ст. 1151; № 18, ст. 2117; 2008, № 42, ст. 4696, ст. 4699; № 44, ст. 4982; № 52, ст. 6229, ст. 6231; 2009, № 1, ст. 25; № 29, ст. 3629; № 48, ст. 5731; 2010, № 45, ст. 5756; 2011, № 7, ст. 907; № 27, ст. 3873; № 43, ст. 5973; № 48, ст. 6728; 2012, № 50, ст. 6954; № 53, ст. 7591, ст. 7607; 2013, № 11, ст. 1076; № 14, ст. 1649; № 19, ст. 2329; № 27, ст. 3438, ст. 3476, ст. 3477; № 30, ст. 4084; № 49, ст. 6336; № 51, ст. 6695, ст. 6699; № 52, ст. 6975; 2014, № 19, ст. 2311, ст. 2317; № 27, ст. 3634; № 30, ст. 4219; № 40, ст. 5318; № 45, ст. 6154; № 52, ст. 7543; 2015, № 1, ст. 4, ст. 37; № 27, ст. 3958, ст. 4001; № 29, ст. 4348, ст. 4357; № 41, ст. 5639; № 48, ст. 6699; 2016, № 1, ст. 23, ст. 46, ст. 50; № 26, ст. 3891; № 27, ст. 4225, ст. 4273, ст. 4295; 2017, № 14, ст. 1997), пункта 3 статьи 44 Федерального закона от 22 апреля 1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (Собрание законодательства Российской Федерации, 1996, № 17, ст. 1918; 2001, № 33, ст. 3424; 2002, № 52, ст. 5141; 2004, № 27, ст. 2711; № 31, ст. 3225; 2005, № 11, ст. 900; № 25, ст. 2426; 2006, № 1, ст. 5; № 2, ст. 172; № 17, ст. 1780; № 31, ст. 3437; № 43, ст. 4412; 2007, № 1, ст. 45; № 18, ст. 2117; № 22, ст. 2563; № 41, ст. 4845; № 50, ст. 6247; 2008, № 52, ст. 6221; 2009, № 1, ст. 28; № 18, ст. 2154; № 23, ст. 2770; № 29, ст. 3642; № 48, ст. 5731; № 52, ст. 6428; 2010, № 17, ст. 1988; № 31, ст. 4193; № 41, ст. 5193; 2011, № 7, ст. 905; № 23, ст. 3262; № 29, ст. 4291; № 48, ст. 6728; № 49, ст. 7040; № 50, ст. 7357; 2012, № 25, ст. 3269; № 31, ст. 4334; № 53, ст. 7607; 2013, № 26, ст. 3207; № 30, ст. 4043, ст. 4082, ст. 4084; № 51, ст. 6699; № 52, ст. 6985; 2014, № 30, ст. 4219; 2015, № 1, ст. 13; № 14, ст. 2022; № 27, ст. 4001; № 29, ст. 4348, ст. 4357; 2016, № 1, ст. 50, ст. 81; № 27, ст. 4225) и в соответствии с решением Совета директоров Банка России (протокол заседания Совета директоров Банка России от 28 апреля 2017 года № 10) устанавливает требования к собственным средствам профессиональных участников рынка ценных бумаг.

1. Размер собственных средств профессионального участника рынка ценных бумаг должен быть не менее минимального размера собственных средств профессионального участника рынка ценных бумаг, рассчитываемого в соответствии с настоящим Указанием.

2. Минимальный размер собственных средств профессиональных участников рынка ценных бумаг рассчитывается по формуле:

МРСС = X x ДК,

где:

МРСС — минимальный размер собственных средств;

X — постоянная величина, равная 2 миллионам рублей (за исключением депозитариев);

ДК — добавочный коэффициент, установленный пунктом 3 настоящего Указания.

Для депозитариев величина X рассчитывается по формуле:

X = \frac{\sum {}_{i}(a_{i} \sum {}_{j}P_{i;j}Q_{i;j})}{\text{ДК}} + C ,

где:

Qi;j — количество j-ых ценных бумаг на счете номинального держателя или счете лица, действующего в интересах других лиц, открытого депозитарию i-ым лицом, осуществляющим учет прав на ценные бумаги;

Pi;j — рыночная цена j-ых ценных бумаг, учитываемых на счете номинального держателя или счете лица, действующего в интересах других лиц, открытого депозитарию i-ым лицом, осуществляющим учет прав на ценные бумаги, определенная в порядке, установленном для определения налоговой базы по налогу на доходы физических лиц в соответствии с главой 23 Налогового кодекса Российской Федерации (Собрание законодательства Российской Федерации, 2000, № 32, ст. 3340). Депозитарий для расчета величины X использует рыночную цену ценной бумаги, определенную на дату расчета величины X. В случае если на дату расчета величины X рыночная цена ценной бумаги не определена, для определения значения Pi;j депозитарий использует: для депозитарных расписок — произведение рыночной цены представляемых ценных бумаг на их количество, а в случае отсутствия рыночной цены — произведение номинальной стоимости представляемых ценных бумаг на их количество, умноженное на поправочный коэффициент, равный 3; для инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов — расчетную стоимость инвестиционных паев по состоянию на последнюю дату ее определения, предшествующую дате расчета величины X; для ипотечных сертификатов участия — оценочную стоимость по состоянию на последнюю дату ее определения, предшествующую дате расчета величины X; для закладных — сумму обязательства по возврату основной суммы долга по требованиям, составляющим ипотечное покрытие, по состоянию на последнюю дату ее определения, предшествующую дате расчета величины X, либо при отсутствии информации об указанной сумме обязательства — сумму обязательства, обеспеченную ипотекой, указанную в подпункте 6 пункта 1 статьи 14 Федерального закона от 16 июля 1998 года № 102-ФЗ «Об ипотеке (залоге недвижимости)»; для иных ценных бумаг — произведение номинальной стоимости указанных ценных бумаг на их количество, умноженное на поправочный коэффициент, равный 3;

(в ред. Указания Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)

ai — значение коэффициента, применяемого в соответствии с пунктом 4 настоящего Указания, присвоенного i-му лицу, осуществляющему учет прав на ценные бумаги;

C — постоянная величина, равная 2 миллионам рублей;

ДК — добавочный коэффициент, установленный пунктом 3 настоящего Указания.

Депозитарий при расчете величины X не использует следующие ценные бумаги:

ценные бумаги иностранных эмитентов, в отношении которых отсутствует информация об их рыночной цене и номинальной стоимости;

депозитарные расписки, указанные в абзаце одиннадцатом настоящего пункта, в случае отсутствия у представляемых ценных бумаг рыночной цены и номинальной стоимости;

ценные бумаги, учитываемые на лицевом счете номинального держателя в реестре владельцев ценных бумаг, ведение которого не передано регистратору;

ценные бумаги, учитываемые на лицевом счете номинального держателя в реестре владельцев ценных бумаг, ведение которого не осуществляется регистратором в связи с прекращением договора на ведение реестра;

ценные бумаги, учитываемые на счете депо номинального держателя в депозитариях, указанных в строках 7 и 8 таблицы приложения к настоящему Указанию, в случае, если депозитарий принял меры, направленные на обеспечение возможности открытия счета депо номинального держателя в депозитариях, указанных в строках 2 - 4, 6 таблицы приложения к настоящему Указанию, и обладает доказательствами, подтверждающими принятие таких мер;

ценные бумаги, в отношении которых одновременно соблюдаются следующие условия:

лицо, осуществлявшее учет прав на такие ценные бумаги, прекратило свою деятельность либо у такого лица аннулирована лицензия, в соответствии с которой осуществлялся учет прав;

ведение реестра владельцев таких ценных бумаг не осуществляется регистратором, в том числе в связи с прекращением договора на ведение реестра.

3. Добавочный коэффициент устанавливается равным следующим значениям:

1,5 — для брокеров, имеющих лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности, не имеющего права на основании договора на брокерское обслуживание с клиентом использовать в своих интересах денежные средства клиентов и совершать сделки с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами за счет клиентов без привлечения другого брокера (агента);

2,5 — для брокеров, имеющих лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности только по заключению договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, базисным активом которых является товар;

7,5 — для иных брокеров;

1,5 — для дилеров;

2,5 — для управляющих;

100 — для депозитариев, являющихся эмитентами российских депозитарных расписок;

125 — для расчетных депозитариев;

40 — для депозитариев, осуществляющих деятельность специализированного депозитария инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов;

7,5 — для иных депозитариев;

50 — для регистраторов.

4. Значение коэффициентов, присвоенных лицам, осуществляющим учет прав на ценные бумаги (далее — коэффициент ai) (приложение к настоящему Указанию), применяется с учетом следующего.

Применение коэффициента ai, значение которого зависит от размера собственных средств депозитария (строки 6 - 8 таблицы приложения к настоящему Указанию), осуществляется на основании отчетности о расчете собственных средств депозитария (за исключением депозитария, являющегося кредитной организацией), раскрытой в соответствии со строкой 21 приложения к Указанию Банка России от 2 августа 2023 года № 6496-У «О раскрытии информации профессиональными участниками рынка ценных бумаг» <1> (далее — отчетность о расчете собственных средств), по состоянию на последний календарный день месяца, предшествующего предыдущему по отношению к месяцу, в котором рассчитывается величина X, или по решению депозитария, осуществляющего расчет минимального размера собственных средств, — на основании информации о размере собственных средств, полученной им от такого депозитария (далее — информация о размере собственных средств депозитария), по состоянию на указанный календарный день.

(в ред. Указания Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)

---

<1> Зарегистрировано Минюстом России 8 ноября 2023 года, регистрационный № 75881.

(сноска введена Указанием Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)

Применение коэффициента ai, значение которого зависит от размера собственных средств депозитария (строки 6 - 8 таблицы приложения к настоящему Указанию), в случаях, когда депозитарий является кредитной организацией, осуществляется на основании расчета собственных средств (капитала) указанной кредитной организации, размещенного на официальном сайте Банка России в информационно-телекоммуникационной сети «Интернет» (при наличии), или на основании информации о размере собственных средств, полученной от такой кредитной организации, по состоянию на последнюю дату определения собственных средств (капитала), предшествующую дате расчета величины X.

Абзац утратил силу с 1 января 2025 года. - Указание Банка России от 27.09.2024 № 6866-У.

При этом значение коэффициента ai в отношении иностранной организации, осуществляющей учет прав на ценные бумаги и входящей в группу лиц с депозитарием, для которого рассчитывается величина X (строка 10 таблицы приложения к настоящему Указанию), применяется при одновременном соблюдении следующих условий:

ценные бумаги, в отношении которых рассчитывается величина X, учитываются на счете иностранной организации, осуществляющей учет прав на ценные бумаги и входящей в группу лиц с депозитарием, открытом в организации (иностранной организации), соответствующей критериям, установленным Банком России в соответствии с пунктом 3 статьи 27.5-3 и абзацем вторым пункта 9 статьи 51.1 Федерального закона от 22 апреля 1996 года № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (далее — Федеральный закон «О рынке ценных бумаг»);

(в ред. Указания Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)

указанный в абзаце шестом настоящего пункта счет содержит сведения, позволяющие идентифицировать владельцев ценных бумаг и иных лиц, которые в соответствии с федеральными законами или их личным законом от своего имени осуществляют права по ценным бумагам, а также количество принадлежащих им ценных бумаг.

4.1. В случае назначения Банком России в соответствии с пунктом 1 статьи 189.26 Федерального закона от 26 октября 2002 года № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» (Собрание законодательства Российской Федерации, 2002, № 43, ст. 4190; 2004, № 35, ст. 3607; 2005, № 1, ст. 18, ст. 46; № 44, ст. 4471; 2006, № 30, ст. 3292; № 52, ст. 5497; 2007, № 7, ст. 834; № 18, ст. 2117; № 30, ст. 3754; № 41, ст. 4845; № 49, ст. 6079; 2008, № 30, ст. 3616; № 49, ст. 5748; 2009, № 1, ст. 4, ст. 14; № 18, ст. 2153; № 29, ст. 3632; № 51, ст. 6160; № 52, ст. 6450; 2010, № 17, ст. 1988; № 31, ст. 4188, ст. 4196; 2011, № 1, ст. 41; № 7, ст. 905; № 19, ст. 2708; № 27, ст. 3880; № 29, ст. 4301; № 30, ст. 4576; № 48, ст. 6728; № 49, ст. 7015, ст. 7024, ст. 7040, ст. 7061, ст. 7068; № 50, ст. 7351, ст. 7357; 2012, № 31, ст. 4333; № 53, ст. 7607, ст. 7619; 2013, № 23, ст. 2871; № 26, ст. 3207; № 27, ст. 3477, ст. 3481; № 30, ст. 4084; № 51, ст. 6699; № 52, ст. 6975, ст. 6984; 2014, № 11, ст. 1095, ст. 1098; № 30, ст. 4217; № 49, ст. 6914; № 52, ст. 7543; 2015, № 1, ст. 10, ст. 11, ст. 29, ст. 35; № 27, ст. 3945, ст. 3958, ст. 3967, ст. 3977; № 29, ст. 4350, ст. 4355, ст. 4362; 2016, № 1, ст. 11, ст. 27, ст. 29; № 23, ст. 3296; № 26, ст. 3891; № 27, ст. 4225, ст. 4237, ст. 4293, ст. 4305; 2017, № 1, ст. 29; № 18, ст. 2661; № 25, ст. 3596; № 31, ст. 4767, ст. 4815, ст. 4830; № 48, ст. 7052; 2018, № 1, ст. 54; № 11, ст. 1588) (далее — Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)») временной администрации по управлению кредитной организацией, являющейся лицом, осуществляющим учет прав на ценные бумаги (далее — временная администрация по управлению кредитной организацией), депозитарием до дня принятия Банком России решения о прекращении деятельности временной администрации по управлению кредитной организацией применяется значение коэффициента ai, которое применялось им на день назначения временной администрации по управлению кредитной организацией, при условии, что со дня ее назначения прошло менее двух месяцев (за исключением случая, предусмотренного абзацем вторым настоящего пункта).

В случае утверждения Советом директоров Банка России указанного в абзаце первом пункта 2 статьи 189.49 Федерального закона «О несостоятельности (банкротстве)» плана участия Банка России в осуществлении мер по предупреждению банкротства банка (далее — план) в отношении кредитной организации, являющейся лицом, осуществляющим учет прав на ценные бумаги, и при условии, что в отношении указанного лица назначена временная администрация по управлению кредитной организацией, депозитарием до дня принятия Банком России решения о прекращении деятельности временной администрации по управлению кредитной организацией применяется значение коэффициента ai, которое применялось им на день назначения временной администрации по управлению кредитной организацией.

В случае утверждения Советом директоров Банка России плана в отношении кредитной организации, являющейся лицом, осуществляющим учет прав на ценные бумаги, и при условии, что в отношении указанного лица не назначена временная администрация по управлению кредитной организацией, депозитарием до дня окончания срока реализации плана применяется значение коэффициента ai, которое применялось им на день утверждения плана.

Абзац утратил силу с 1 января 2025 года. - Указание Банка России от 27.09.2024 № 6866-У.

(п. 4.1 введен Указанием Банка России от 02.04.2018 № 4761-У)

4(2). В случае если на дату применения значения коэффициента ai депозитарий осуществляет хранение закладных и является депозитарием, указанным в строках 7 и 8 таблицы приложения к настоящему Указанию, для определения Pi;j таких закладных в отношении указанного депозитария применяется значение коэффициента ai, указанное в строке 12 таблицы приложения к настоящему Указанию.

Значение коэффициента ai, равное 0,5, применяется в отношении лица, осуществляющего учет прав на ценные бумаги, в случае если на дату применения значения коэффициента ai:

у депозитария, осуществляющего расчет минимального размера собственных средств, отсутствуют доступ к отчетности о расчете собственных средств и информация о размере собственных средств депозитария;

расчет собственных средств (капитала) депозитария, являющегося кредитной организацией, не размещен на официальном сайте Банка России в информационно-телекоммуникационной сети «Интернет» и информация о размере собственных средств не получена в соответствии с абзацем третьим пункта 4 настоящего Указания (за исключением случаев, предусмотренных пунктом 4(1) настоящего Указания);

у лица, осуществляющего учет прав на ценные бумаги, аннулирована лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление депозитарной деятельности (лицензия на осуществление деятельности по ведению реестра, лицензия на осуществление деятельности специализированного депозитария инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов) или приостановлено действие лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление депозитарной деятельности (лицензии на осуществление деятельности по ведению реестра);

в отношении лица, осуществляющего учет прав на ценные бумаги, назначена временная администрация (за исключением случаев, предусмотренных пунктом 4(1) настоящего Указания);

арбитражным судом принято решение о введении в отношении лица, осуществляющего учет прав на ценные бумаги, одной из процедур банкротства в соответствии с Федеральным законом «О несостоятельности (банкротстве)» (за исключением случаев, предусмотренных пунктом 4(1) настоящего Указания).

(п. 4(2) введен Указанием Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)

5. Требования настоящего Указания не распространяются на профессиональных участников рынка ценных бумаг, являющихся кредитными организациями, форекс-дилерами, а также на профессиональных участников рынка ценных бумаг, имеющих лицензию управляющей компании инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов.

6. Настоящее Указание вступает в силу по истечении 10 дней после дня его официального опубликования <1>.

---

<1> Официально опубликовано на сайте Банка России 16.06.2017.

7. Со дня вступления в силу настоящего Указания признать утратившими силу:

Указание Банка России от 21 июля 2014 года № 3329-У «О требованиях к собственным средствам профессиональных участников рынка ценных бумаг и управляющих компаний инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов», зарегистрированное Министерством юстиции Российской Федерации 15 августа 2014 года № 33608;

Указание Банка России от 9 сентября 2015 года № 3787-У «О внесении изменений в Указание Банка России от 21 июля 2014 года № 3329-У „О требованиях к собственным средствам профессиональных участников рынка ценных бумаг и управляющих компаний инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов“, зарегистрированное Министерством юстиции Российской Федерации 9 октября 2015 года № 39247;»

Указание Банка России от 19 июля 2016 года № 4074-У «О признании утратившим силу пункта 5 Указания Банка России от 21 июля 2014 года № 3329-У „О требованиях к собственным средствам профессиональных участников рынка ценных бумаг и управляющих компаний инвестиционных фондов, паевых инвестиционных фондов и негосударственных пенсионных фондов“, зарегистрированное Министерством юстиции Российской Федерации 15 августа 2016 года № 43233.»

Председатель Центрального банка Российской Федерации Э. С. Набиуллина

Приложение к Указанию Банка России от 11 мая 2017 года № 4373-У «О требованиях к собственным средствам профессиональных участников рынка ценных бумаг»

КОЭФФИЦИЕНТЫ, ПРИСВАИВАЕМЫЕ ЛИЦАМ, ОСУЩЕСТВЛЯЮЩИМ УЧЕТ ПРАВ НА ЦЕННЫЕ БУМАГИ

№ п/п	Лицо, осуществляющее учет прав на ценные бумаги	Значение коэффициента ai
1	2	3
1	Держатель реестра владельцев ценных бумаг (в отношении этих ценных бумаг), иностранная организация, которая вправе в соответствии с ее личным законом на основании договора, заключенного с эмитентом ценных бумаг (лицом, обязанным по ценным бумагам), осуществлять учет и переход прав на ценные бумаги такого эмитента, иностранный эмитент, который в соответствии со своим личным законом осуществляет ведение реестра владельцев своих ценных бумаг (в отношении этих ценных бумаг)	0
(п. 1 в ред. Указания Банка России от 27.09.2024 № 6866-У) 2
Центральный депозитарий	0	3
Расчетный депозитарий	0	4
Лицо, осуществляющее обязательное централизованное хранение документарных ценных бумаг (в отношении этих ценных бумаг) или централизованный учет прав на ценные бумаги (в отношении этих ценных бумаг)	0	(в ред. Указания Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)
5 Организация, соответствующая критериям, установленным Банком России в соответствии с пунктом 3 статьи 27.5-3 Федерального закона «О рынке ценных бумаг», и иностранная организация, соответствующая критериям, установленным Банком России в соответствии с абзацем вторым пункта 9 статьи 51.1 Федерального закона «О рынке ценных бумаг»
0	(п. 5 в ред. Указания Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)	6
Депозитарий, не являющийся организациями, указанными в строках 2 - 4 настоящей таблицы, размер собственных средств которого составляет 1 млрд руб. и более 0
7	Депозитарий, не являющийся организациями, указанными в строках 2 - 4 настоящей таблицы, размер собственных средств которого составляет более 300 млн руб., но менее 1 млрд руб.	0,01
8	Депозитарий, не являющийся организациями, указанными в строках 2 - 4 настоящей таблицы, размер собственных средств которого составляет 300 млн руб. и менее	0,5
9	Иностранная организация, осуществляющая учет прав на ценные бумаги, не являющаяся организацией, указанной в строке 5, или строке 10, или строке 11 настоящей таблицы	0,5
(в ред. Указания Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)	10	Иностранная организация, осуществляющая учет прав на ценные бумаги и входящая в группу лиц с депозитарием, для которого рассчитывается величина X
0 11
Организация, соответствующая критериям, установленным Банком России в соответствии с пунктом 3 статьи 27.5-3 Федерального закона «О рынке ценных бумаг» по состоянию на 31 декабря 2024 года, и иностранная организация, соответствующая критериям, установленным Банком России в соответствии с абзацем вторым пункта 9 статьи 51.1 Федерального закона «О рынке ценных бумаг» по состоянию на 31 декабря 2024 года (в отношении ценных бумаг, зачисленных на счет лица, действующего в интересах других лиц, открытый депозитарию в указанной организации (иностранной организации) до 31 декабря 2024 года, а также ценных бумаг, зачисленных на указанный счет после 31 декабря 2024 года в результате осуществления прав по ценным бумагам, зачисленным на указанный счет до 31 декабря 2024 года)	0	(п. 11 введен Указанием Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)
12	Депозитарий, осуществляющий хранение закладных (в отношении таких закладных)	0
(п. 12 введен Указанием Банка России от 27.09.2024 № 6866-У)
		------------------------------------------------------------------