--- title: "Указание Банка России от 18.01.2016 N 3937-У" number: "3937-У" issuer: "Центральный банк Российской Федерации" issued_on: 2016-01-18 status: утратил силу canonical: "https://bukva.ai/docs/ukazanie-ukazaniya-3937-u" --- ## Указание Банка России от 18.01.2016 N 3937-У # Указание Банка России от 18.01.2016 N 3937-У "О внесении изменений в Указание Банка России от 18 апреля 2014 года N 3234-У "О единых требованиях к правилам осуществления брокерской деятельности при совершении отдельных сделок за счет клиентов" (Зарегистрировано в Минюсте России 24.02.2016 N 41207) > [!WARNING] > Документ утратил силу с [1 июля 2019 года](https://bukva.ai/docs/ukazanie-ukazaniya-4928-u#p100118) в связи с изданием [Указания](https://bukva.ai/docs/ukazanie-ukazaniya-4928-u#p100121) Банка России от 08.10.2018 N 4928-У. > Начало действия документа - 14.03.2016. > Окончание действия документа - 30.06.2019. > В соответствии с [пунктом 2](#p100013) данный документ вступил в силу по истечении 10 дней после дня официального опубликования в "Вестнике Банка России" (опубликован в "Вестнике Банка России" - 03.03.2016). Зарегистрировано в Минюсте России 24 февраля 2016 г. N 41207 --- **ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ** **УКАЗАНИЕ** от 18 января 2016 г. N 3937-У **О ВНЕСЕНИИ ИЗМЕНЕНИЙ** **В УКАЗАНИЕ БАНКА РОССИИ ОТ 18 АПРЕЛЯ 2014 ГОДА N 3234-У** **"О ЕДИНЫХ ТРЕБОВАНИЯХ К ПРАВИЛАМ ОСУЩЕСТВЛЕНИЯ БРОКЕРСКОЙ** **ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРИ СОВЕРШЕНИИ ОТДЕЛЬНЫХ СДЕЛОК** **ЗА СЧЕТ КЛИЕНТОВ"** 1. Внести в [Указание](https://bukva.ai/docs/ukazanie-ukazaniya-3234-u) Банка России от 18 апреля 2014 года N 3234-У "О единых требованиях к правилам осуществления брокерской деятельности при совершении отдельных сделок за счет клиентов", зарегистрированное Министерством юстиции Российской Федерации 18 июня 2014 года N 32792 ("Вестник Банка России" от 1 июля 2014 года N 62), следующие изменения. 1.1. [Преамбулу](https://bukva.ai/docs/ukazanie-ukazaniya-3234-u#p100005) изложить в следующей редакции: "Настоящее Указание в соответствии с [пунктом 4.1 статьи 3](https://bukva.ai/docs/zakon-39-fz/statya-1#p1793), [пунктом 3 статьи 42](https://bukva.ai/docs/zakon-39-fz/statya-1#p1910) Федерального закона от 22 апреля 1996 года N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг" (Собрание законодательства Российской Федерации, 1996, N 17, ст. 1918; 2001, N 33, ст. 3424; 2002, N 52, ст. 5141; 2004, N 27, ст. 2711; N 31, ст. 3225; 2005, N 11, ст. 900; N 25, ст. 2426; 2006, N 1, ст. 5; N 2, ст. 172; N 17, ст. 1780; N 31, ст. 3437; N 43, ст. 4412; 2007, N 1, ст. 45; N 18, ст. 2117; N 22, ст. 2563; N 41, ст. 4845; N 50, ст. 6247; 2008, N 52, ст. 6221; 2009, N 1, ст. 28; N 18, ст. 2154; N 23, ст. 2770; N 29, ст. 3642; N 48, ст. 5731; N 52, ст. 6428; 2010, N 17, ст. 1988; N 31, ст. 4193; N 41, ст. 5193; 2011, N 7, ст. 905; N 23, ст. 3262; N 27, ст. 3880; N 29, ст. 4291; N 48, ст. 6728; N 49, ст. 7040; N 50, ст. 7357; 2012, N 25, ст. 3269; N 31, ст. 4334; N 53, ст. 7607; 2013, N 26, ст. 3207; N 30, ст. 4043, ст. 4082, ст. 4084; N 51, ст. 6699; N 52, ст. 6985; 2014, N 30, ст. 4219; 2015, N 1, ст. 13; N 14, ст. 2022; N 27, ст. 4001; N 29, ст. 4348, ст. 4349; "Официальный интернет-портал правовой информации" (www.pravo.gov.ru), 30 декабря 2015 года) и Федеральным [законом](https://bukva.ai/docs/zakon-86-fz-2002/statya-1) от 10 июля 2002 года N 86-ФЗ "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" (Собрание законодательства Российской Федерации, 2002, N 28, ст. 2790; 2003, N 2, ст. 157; N 52, ст. 5032; 2004, N 27, ст. 2711; N 31, ст. 3233; 2005, N 25, ст. 2426; N 30, ст. 3101; 2006, N 19, ст. 2061; N 25, ст. 2648; 2007, N 1, ст. 9, ст. 10; N 10, ст. 1151; N 18, ст. 2117; 2008, N 42, ст. 4696, ст. 4699; N 44, ст. 4982; N 52, ст. 6229, ст. 6231; 2009, N 1, ст. 25; N 29, ст. 3629; N 48, ст. 5731; 2010, N 45, ст. 5756; 2011, N 7, ст. 907; N 27, ст. 3873; N 43, ст. 5973; N 48, ст. 6728; 2012, N 50, ст. 6954; N 53, ст. 7591, ст. 7607; 2013, N 11, ст. 1076; N 14, ст. 1649; N 19, ст. 2329; N 27, ст. 3438, ст. 3476, ст. 3477; N 30, ст. 4084; N 49, ст. 6336; N 51, ст. 6695, ст. 6699; N 52, ст. 6975; 2014, N 19, ст. 2311, ст. 2317; N 27, ст. 3634; N 30, ст. 4219; N 40, ст. 5318; N 45, ст. 6154; N 52, ст. 7543; 2015, N 1, ст. 4, ст. 37; N 27, ст. 3958, ст. 4001; N 29, ст. 4348; N 41, ст. 5639; N 48, ст. 6699; "Официальный интернет-портал правовой информации" (www.pravo.gov.ru), 29 декабря 2015 года, 30 декабря 2015 года) устанавливает единые требования к правилам осуществления брокерской деятельности при совершении отдельных сделок за счет клиентов, регулирующие брокерскую деятельность в части совершения сделок с денежными средствами и (или) ценными бумагами, которые находятся в распоряжении брокера или должны поступить в его распоряжение и предназначены для совершения указанных сделок в соответствии с договором о брокерском обслуживании (далее - денежные средства (ценные бумаги) клиента), и устанавливает критерии ликвидности ценных бумаг, которые являются обеспечением исполнения обязательств клиента перед брокером.".
1.2. [Абзац первый пункта 4](https://bukva.ai/docs/ukazanie-ukazaniya-3234-u#p100011) изложить в следующей редакции:
"4. Возникновение или увеличение в абсолютном выражении отрицательного значения плановой позиции (далее - непокрытая позиция) по ценной бумаге (в том числе по иностранному финансовому инструменту, квалифицированному в качестве ценных бумаг) допускается, если ценная бумага допущена к организованным торгам (в том числе на иностранных биржах) и соответствует одному из следующих критериев:".
1.3. [Абзацы второй](https://bukva.ai/docs/ukazanie-ukazaniya-3234-u#p100232) и [третий пункта 7](https://bukva.ai/docs/ukazanie-ukazaniya-3234-u#p100233) приложения 2 изложить в следующей редакции:
" $R_{0i}^{. +} = Max(S_{i}^{+} \times D_{0i}^{+};0)$ ; $R_{0i}^{. -} = Max(0; - S_{i}^{-} \times D_{0i}^{-})$ ,". 2. Настоящее Указание вступает в силу по истечении 10 дней после дня его официального опубликования в "Вестнике Банка России". Председатель Центрального Банка Российской Федерации **Э.С.НАБИУЛЛИНА** ---