Приказ ФСФР РФ от 12.01.2006 № 06-4/пз-н

«О внесении изменений в Положение о деятельности по организации торговли на рынке ценных бумаг, утвержденное Приказом Федеральной службы по финансовым рынкам от 15.12.2004 № 04-1245/пз-н»

(Зарегистрировано в Минюсте РФ 26.02.2006 № 7538)

Зарегистрировано в Минюсте РФ 26 февраля 2006 г. № 7538

---

ФЕДЕРАЛЬНАЯ СЛУЖБА ПО ФИНАНСОВЫМ РЫНКАМ

ПРИКАЗ от 12 января 2006 г. № 06-4/пз-н

О ВНЕСЕНИИ ИЗМЕНЕНИЙ В ПОЛОЖЕНИЕ О ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПО ОРГАНИЗАЦИИ ТОРГОВЛИ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ, УТВЕРЖДЕННОЕ ПРИКАЗОМ ФЕДЕРАЛЬНОЙ СЛУЖБЫ ПО ФИНАНСОВЫМ РЫНКАМ ОТ 15.12.2004 № 04-1245/ПЗ-Н

В соответствии с пунктами 3, 4 и 13 статьи 42 Федерального закона от 22.04.96 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» (Собрание законодательства Российской Федерации, 1996, № 17, ст. 1918; 1998, № 48, ст. 5857; 1999, № 28, ст. 3472; 2001, № 33, ст. 3424; 2002, № 52, ст. 5141; 2004, № 27, ст. 2711; № 31, ст. 3225; 2005, № 11, ст. 900; № 25, ст. 2426; Российская газета от 30.12.2005 № 296) и Положением о Федеральной службе по финансовым рынкам, утвержденным Постановлением Правительства Российской Федерации от 30.06.2004 № 317 (Собрание законодательства Российской Федерации, 2004, № 27, ст. 2780; 2005, № 33, ст. 3429), приказываю:

1. Внести следующие изменения в Положение о деятельности по организации торговли на рынке ценных бумаг, утвержденное Приказом Федеральной службы по финансовым рынкам от 15.12.2004 № 04-1245/пз-н (зарегистрировано в Министерстве юстиции Российской Федерации 30.12.2004, регистрационный № 6251):

1.1. В абзаце втором пункта 1.9 слова «заключения отдела по листингу о включении (об отказе во включении) ценных бумаг в котировальный список, об исключении их из котировального списка» исключить.

1.2 В пункте 4.2:

а) во втором предложении абзаца второго слова «в котировальные списки „А“ (первого и второго уровней) и „Б“ заменить словами „в котировальные списки „А“ (первого и второго уровней), „Б“ и „В“;»

б) дополнить абзацем следующего содержания:

«В случае включения в Список ценных бумаг до государственной регистрации отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг или представления в Федеральную службу уведомления об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг, торги ценными бумагами допускаются только после государственной регистрации отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг или представления в Федеральную службу уведомления об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг (за исключением размещения ценных бумаг на торгах организатора торговли). Указанные ценные бумаги подлежат исключению из Списка, если торги ими не были начаты в течение 4 месяцев с момента включения ценных бумаг в Список.».

1.3 Абзац третий пункта 4.4 изложить в следующей редакции:

«осуществлена государственная регистрация отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг эмитента или в Федеральную службу представлено уведомление об итогах выпуска (дополнительного выпуска) ценных бумаг (за исключением случаев размещения ценных бумаг на торгах у организатора торговли или включения акций в котировальный список „В“);». 1

1.4. Главу IV дополнить пунктом 4.7 следующего содержания: 1

    "4.7 . Включение     акций    в   котировальный   список   "В"
осуществляется   при   соблюдении   требований,    предусмотренных
абзацами   вторым   и  четвертым  пункта 4.4 настоящего Положения,

а также следующих условий:

акции эмитента впервые размещаются путем открытой подписки, услуги по размещению акций при которой оказываются брокером, либо впервые предлагаются к публичному обращению через фондовую биржу или с привлечением брокера для совершения в связи с таким предложением сделок, направленных на отчуждение акций;

эмитент существует не менее 3 лет;

у эмитента отсутствуют убытки по итогам 2 лет из последних трех;

эмитент соблюдает требования, предусмотренные Приложением № 3 к настоящему Положению, а также принял обязательство по предоставлению фондовой бирже информации о соблюдении этих требований;

эмитент принял обязательства по предоставлению фондовой бирже списка аффилированных лиц эмитента и его регулярному обновлению;

эмитент принял обязательство по предоставлению фондовой бирже копии уведомления об итогах выпуска (дополнительного выпуска) этих акций не позднее чем на следующий день с момента представления такого уведомления в Федеральную службу.

Включение акций в котировальный список «В» осуществляется на срок, не превышающий 3 месяцев с даты окончания размещения акций на фондовой бирже. По истечении указанного срока акции должны быть переведены в другой котировальный список (в список ценных бумаг, допущенных к торгам без прохождения процедуры листинга) при условии соответствия акций и эмитента требованиям, предъявляемым для включения акций в соответствующий котировальный список (для допуска ценных бумаг к торгам без прохождения процедуры листинга).».

1.5. Пункт 4.8 изложить в следующей редакции:

«4.8. Ценные бумаги могут быть включены в котировальный список без соблюдения отдельных требований, предусмотренных пунктами 4.5 — 4.7 настоящего Положения, в случаях, предусмотренных настоящим пунктом.»

4.8.1. Ценные бумаги эмитента, созданного в результате реорганизации юридического лица (юридических лиц), могут быть включены в котировальный список без соблюдения требования о наличии ежемесячного объема сделок, а по акциям также без определения их капитализации на момент включения в котировальный список, при одновременном соблюдении следующих условий:

этого же вида (типа) ценные бумаги юридического лица (юридических лиц), в результате реорганизации которого был создан эмитент, были включены в котировальные списки хотя бы одной фондовой биржи;

с момента регистрации эмитентом выпуска ценных бумаг, размещенных в процессе реорганизации, прошло не более 3 месяцев, а с момента создания юридического лица, являющегося эмитентом, — не более 6 месяцев.

Указанные ценные бумаги могут быть включены в котировальный список не выше уровня котировального списка, в который были включены ценные бумаги юридического лица, в результате реорганизации которого был создан эмитент. При этом, если эмитент был создан в результате реорганизации нескольких юридических лиц, ценные бумаги такого эмитента могут быть включены не выше самого низкого из уровней котировальных списков, в которые были включены ценные бумаги юридических лиц, в результате которых был создан эмитент.

4.8.2. Облигации эмитента могут быть включены в котировальный список без соблюдения требования о минимальном ежемесячном объеме сделок, если акции этого эмитента уже включены в этот котировальный список или котировальный список более высокого уровня.

4.8.3. Для целей включения в котировальные списки ценных бумаг эмитента, созданного в результате реорганизации юридического лица (юридических лиц), срок существования эмитента определяется с учетом срока деятельности юридического лица (одного из юридических лиц), в результате реорганизации которого был создан эмитент.».

1.6. В абзаце четвертом пункта 4.14 слова «ликвидация эмитента» заменить словами «прекращение деятельности эмитента в результате реорганизации или ликвидация эмитента». 1

1.7. Главу IV дополнить пунктом 4.16 следующего содержания:

«Делистинг ценных бумаг (исключение ценных бумаг) из котировального списка „В“ осуществляется фондовой биржей по основаниям, предусмотренным пунктами 4.14 и 4.15 настоящего Положения, а также по следующим основаниям:»

количество акций во владении одного лица и его аффилированных лиц составляет более 90 процентов обыкновенных акций эмитента (указанное условие применяется только для включения в котировальный список обыкновенных акций);

фондовая биржа в течение 5 (пяти) рабочих дней с даты включения акций в котировальный список «В» не заключила с участником (участниками) торгов договор (договоры) о выполнении им (ими) в течение всего срока нахождения акций в данном котировальном списке обязательств маркет-мейкера в отношении указанных акций.».

1.8 В пункте 4.16.3 слова: «предусмотренных в абзацах втором»

• восьмом пункта 4.8 настоящего Положения» заменить словами:

"предусмотренных  пунктами  4.8.1  и  4.8.2  настоящего Положения,
а также  в  случае  перевода  акций  из  котировального списка "В"
в  другие  котировальные  списки  в  соответствии  с  требованиями

      1

пункта 4.7 настоящего Положения».

1.9. В абзаце первом пункта 4.18 слова: «пунктами 4.14 и 4.15 настоящего Положения» заменить словами: «абзацами вторым, четвертым — шестым пункта 4.14 и абзацами третьим — шестым пункта 4.15 настоящего Положения».

1.10. В пункте 4.22 слова «с момента получения организатором торговли соответствующего уведомления Федеральной службы о регистрации соответствующего Списка (изменений и дополнений в него)» заменить словами «с момента принятия организатором торговли соответствующего решения».

1.11. Пункт 5.8 дополнить пунктами 5.8.9 и 5.8.10 следующего содержания:

«5.8.9. С момента превышения предельно допустимой величины суммарных открытых позиций участников торгов по фьючерсному договору (контракту) и опционному договору (контракту), предусмотренной спецификацией соответствующего договора, до момента снижения величины суммарных открытых позиций участников торгов по соответствующему договору (контракту) до величины, предусмотренной спецификацией, допускается только совершение сделок, направленных на закрытие позиций по ранее совершенным сделкам.»

5.8.10. Фондовая биржа обязана приостановить торги по фьючерсному договору (контракту) и (или) опционному договору (контракту) в случае изменения текущей рыночной цены (текущего значения) соответствующего договора (контракта), при котором в соответствии с Правилами осуществления клиринговой деятельности на рынке ценных бумаг, зарегистрированными клиринговым центром, осуществляющим клиринг по срочным сделкам, совершаемым на данной фондовой бирже, предусмотрена необходимость увеличения размеров начальной маржи, подлежащей внесению участниками торгов. При возобновлении торгов участники торгов, не исполнившие обязанности по перечислению начальной маржи, вправе совершать только сделки, направленные на закрытие их позиций по ранее совершенным сделкам.».

1.12. Пункт 5.9 дополнить словами: «и срочным сделкам».

1.13. Пункт 6.2 изложить в следующей редакции:

«6.2. Ценные бумаги или фондовые индексы, в зависимости от изменения цен на которые (значений которых) могут осуществляться расчеты по срочным сделкам, далее именуются базовым активом.»

6.2.1. Базовым активом поставочных фьючерсных договоров (контрактов) и поставочных опционных договоров (контрактов) могут быть ценные бумаги, отвечающие следующим требованиям:

ценные бумаги включены в Список хотя бы одного организатора торговли;

для поставочных фьючерсных договоров (контрактов), базовым активом которых являются акции, — рыночная стоимость акций, которыми владеют лица, имеющие 5 и менее процентов таких акций и не являющиеся аффилированными лицами других акционеров (далее — акции в свободном обращении), по оценке фондовой биржи составляет не менее 5 млрд. рублей. При этом оценка рыночной стоимости акций, находящихся в свободном обращении, осуществляется фондовой биржей при утверждении спецификации соответствующего договора (контракта), введении в обращение соответствующего договора (контракта) с новой датой исполнения, а также на последний рабочий день каждого календарного квартала в течение всего периода обращения этого договора (контракта).

Базовым активом расчетных фьючерсных договоров (контрактов) и расчетных опционных договоров (контрактов) могут быть ценные бумаги, отвечающие следующим требованиям:

ценные бумаги включены в Список хотя бы одного организатора торговли;

среднемесячный объем сделок с ценными бумагами, рассчитанный по итогам торгов на всех фондовых биржах Российской Федерации за последние 3 месяца, составлял не менее 250 млн. рублей;

для расчетных фьючерсных договоров (контрактов) и расчетных опционных (договоров) контрактов, базовым активом которых являются акции, — рыночная стоимость акций в свободном обращении по оценке фондовой биржи составляет не менее 5 млрд. рублей;

для расчетных фьючерсных договоров (контрактов) и расчетных опционных (договоров) контрактов, базовым активом которых являются облигации, — объем выпуска составляет не менее 3 млрд. рублей.

При этом для расчета предусмотренных настоящим пунктом показателей в отношении ценных бумаг, выпущенных от имени Российской Федерации, могут использоваться также данные итогов торгов организаторов торговли Российской Федерации, не являющихся фондовыми биржами.

6.2.2. Базовым активом срочной сделки может быть два и более вида (типа) ценных бумаг одного или нескольких эмитентов (далее — пакет ценных бумаг), если каждая ценная бумага, входящая в пакет ценных бумаг, включена в Список хотя бы одной фондовой биржи, а для ценных бумаг, выпущенных от имени Российской Федерации, — в Список хотя бы одного организатора торговли. При этом рыночная стоимость каждого вида (типа) ценных бумаг (для облигаций объем эмиссии) должна составлять не менее 1 млрд. рублей.

6.2.3. Ценные бумаги, не соответствующие требованиям пункта 6.2.1 настоящего Положения, могут быть базовым активом срочных сделок, расчеты по которым ставятся в зависимость от цены размещения, в случае, если эти ценные бумаги размещаются на торгах организатора торговли Российской Федерации и предполагаемый объем размещения таких ценных бумаг составляет не менее 5 млрд. рублей.

6.2.4 Фондовые индексы могут быть базовым активом срочных сделок, если они отвечают следующим требованиям:

в качестве исходных данных для расчета фондового индекса используются цены или доходность ценных бумаг;

количество ценных бумаг (активов), информация о рыночной стоимости (или доходности) которых используется при расчете фондового индекса, составляет не менее 10;

вес каждой ценной бумаги (актива), информация о рыночной стоимости (или доходности) которой используется при расчете фондового индекса, не превышает 25%.

Требования, предусмотренные абзацами третьим и четвертым настоящего пункта, не распространяются на фондовый индекс, являющийся базовым активом срочных сделок, если в качестве исходных данных для его расчета используется разница цен на ценные бумаги.

6.2.5. Помимо иных базовых активов, предусмотренных настоящим Положением, базовым активом опционных договоров (контрактов) могут быть фьючерсные договоры (контракты).

6.2.6. Если после регистрации в Федеральной службе спецификации соответствующего фьючерсного договора (контракта) или опционного договора (контракта), базовый актив этого договора (контракта) перестает отвечать требованиям, предусмотренным настоящим Положением, фондовая биржа не вправе проводить торги по таким договорам (контрактам) с новой датой исполнения. Правилами фондовой биржи должно быть установлено ограничение на заключение сделок по таким фьючерсным или опционным договорам (контрактам), предусматривающее возможность заключения в указанном случае только сделок, направленных на закрытие позиций по ранее совершенным сделкам.

6.2.7. В случае изъятия из обращения (аннулирования) ценных бумаг (за исключением аннулирования ценных бумаг в связи с их конвертацией) или прекращения расчета фондового индекса, являющихся базовым активом срочных сделок, торги по соответствующим фьючерсным договорам (контрактам) и опционным договорам (контрактам) прекращаются. Правилами фондовой биржи должен быть предусмотрен порядок закрытия позиций участников торгов по указанным срочным сделкам.».

1.14. Пункт 6.4 дополнить абзацем следующего содержания:

«Спецификация срочной сделки, базовым активом которой являются облигации, может быть зарегистрирована Федеральной службой одновременно с регистрацией проспекта этих облигаций. При этом срочные сделки по такой спецификации могут совершаться только после включения указанных облигаций в Список хотя бы одного организатора торговли.».

1.15. Главу VIII дополнить пунктами 8.15 и 8.16 следующего содержания:

«8.15. Фондовая биржа обязана предоставлять участникам торгов информацию о текущем значении фондового индекса, являющегося базовым активом срочных сделок, совершаемых на торгах этой фондовой биржи.»

8.16 В случае включения ценных бумаг в котировальный список

                                          1

в   порядке,   предусмотренном   пунктами  4.7 ,  4.8.1   и  4.8.2
настоящего   Положения,   с   даты   включения   ценных   бумаг  в
котировальный  список  фондовая биржа обязана раскрывать следующую
информацию  в  течение  не  менее  чем  6 месяцев  с  даты  начала

торговли этими ценными бумагами на торгах фондовой биржи:

в отношении акций, включенных в котировальный список «В», — о капитализации акций, о ежемесячном объеме сделок с акциями, заключенных на фондовой бирже, о ежемесячном объеме сделок с акциями, заключенных участником (участниками) торгов при выполнении им (ими) обязательств маркет-мейкера в отношении этих акций;

в отношении иных ценных бумаг — ежемесячные сообщения о соответствии (несоответствии) этих ценных бумаг требованиям, предусмотренным настоящим Положением, для включения ценных бумаг в соответствующий котировальный список.

Указанные сообщения подлежат раскрытию в течение 3 дней с даты истечения очередного календарного месяца и должны быть доступны на сайте фондовой биржи в сети Интернет до истечения 6-месячного срока с даты начала торговли этими ценными бумагами на торгах фондовой биржи.».

1.16. В наименовании Приложения № 3 к Положению слова «в котировальный список „Б“ заменить словами „в котировальные списки „Б“ и „В“.»

2. Контроль за исполнением настоящего Приказа возложить на заместителя руководителя ФСФР России В.Ю. Стрельцова.

---