--- title: "<Письмо> Банка России от 25.02.2020 N 54-1-2-1/484" number: "54-1-2-1/484" issuer: "Центральный банк Российской Федерации" issued_on: 2020-02-25 status: действует canonical: "https://bukva.ai/docs/pismo-54-1-2-1484" --- ## <Письмо> Банка России от 25.02.2020 N 54-1-2-1/484 # <Письмо> Банка России от 25.02.2020 N 54-1-2-1/484 "О деятельности специализированного депозитария"
**ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ** **ДЕПАРТАМЕНТ КОЛЛЕКТИВНЫХ ИНВЕСТИЦИЙ**
**И ДОВЕРИТЕЛЬНОГО УПРАВЛЕНИЯ** **ПИСЬМО**
**от 25 февраля 2020 г. N 54-1-2-1/484** **О ДЕЯТЕЛЬНОСТИ СПЕЦИАЛИЗИРОВАННОГО ДЕПОЗИТАРИЯ**
В целях формирования единообразной практики по вопросам, связанным с порядком осуществления деятельности специализированного депозитария, Департамент коллективных инвестиций и доверительного управления Банка России (далее - Департамент) просит довести следующую информацию. Согласно [пункту 2.1](https://bukva.ai/docs/474-p#p100012) Положения N 474-П <1> система учета должна содержать все документы и сведения (информацию), необходимые для осуществления функций специализированного депозитария, в том числе в отношении деятельности клиентов <2> и имущества клиентов <3> (в том числе его стоимости). --- <1> [Положение](https://bukva.ai/docs/474-p) Банка России от 10.06.2015 N 474-П "О деятельности специализированных депозитариев". <2> С учетом [преамбулы](https://bukva.ai/docs/474-p#p100006) Положения N 474-П под клиентами специализированного депозитария понимаются страховые организации и общества взаимного страхования (далее - страховщики), за исключением страховщиков, осуществляющих обязательное медицинское страхование, управляющие компании, привлекаемые страховщиками для оказания услуг по размещению средств страховых резервов и собственных средств (капитала) страховщиков, акционерные инвестиционные фонды и управляющие компании акционерных инвестиционных фондов, управляющие компании паевых инвестиционных фондов, негосударственные пенсионные фонды и управляющие компании, осуществляющие доверительное управление средствами пенсионных резервов или пенсионных накоплений на основании договоров с негосударственными пенсионными фондами. <3> Под имуществом клиентов понимаются средства страховых резервов и собственные средства (капитал) страховщиков, находящиеся в доверительном управлении управляющих компаний, активы акционерных инвестиционных фондов, имущество, составляющее паевые инвестиционные фонды, средства пенсионных накоплений негосударственного пенсионного фонда, находящиеся в доверительном управлении управляющих компаний, пенсионные резервы негосударственного пенсионного фонда, в том числе находящиеся в доверительном управлении управляющих компаний. В соответствии с [пунктом 2.7](https://bukva.ai/docs/474-p#p100067) Положения N 474-П система учета должна содержать информацию в отношении имущества в объеме, позволяющем выполнить контрольные функции специализированного депозитария. С учетом [пунктов 6](https://bukva.ai/docs/zakon-4015-1/statya-26-2#p629) и [7 статьи 26.2](https://bukva.ai/docs/zakon-4015-1/statya-26-2#p631) Закона N 4015-1 <4> страховщик обеспечивает непрерывность осуществления специализированным депозитарием функций контроля за соответствием активов, принимаемых для покрытия страховых резервов и собственных средств (капитала) страховщика. При этом специализированный депозитарий вправе получать от страховщика и его управляющих компаний актуальную и достоверную информацию об указанных активах. --- <4> [Закон](https://bukva.ai/docs/zakon-4015-1/statya-1) Российской Федерации от 27.11.1992 N 4015-1 "Об организации страхового дела в Российской Федерации". Также с учетом [подпункта 2 пункта 2 статьи 39](https://bukva.ai/docs/zakon-156-fz-2001/statya-39#p100828) Закона N 156-ФЗ <5>, [пункта 14 статьи 25](https://bukva.ai/docs/zakon-75-fz-1998/statya-25#p1360) Закона N 75-ФЗ <6> управляющая компания и негосударственный пенсионный фонд обязаны представлять специализированному депозитарию копии всех первичных документов в отношении имущества клиентов. --- <5> Федеральный [закон](https://bukva.ai/docs/zakon-156-fz-2001/statya-1) от 29.11.2001 N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах". <6> Федеральный [закон](https://bukva.ai/docs/zakon-75-fz-1998/statya-1) от 07.05.1998 N 75-ФЗ "О негосударственных пенсионных фондах". По мнению Департамента, для целей указанных требований законодательства и нормативных актов к таким первичным документам могут быть отнесены также выписки по остаткам на расчетных счетах, в том числе на зарубежных расчетных счетах, и отчеты брокера в отношении дебиторской задолженности. Таким образом, если указанные документы (их копии) не были направлены (были несвоевременно направлены) управляющей компанией, негосударственным пенсионным фондом, страховщиком в специализированный депозитарий, то, по мнению Департамента, это является нарушением соответствующей обязанности по представлению первичных документов (их копий), о чем специализированный депозитарий должен уведомить в установленном порядке Банк России. Отдельно отмечаем, что если по состоянию на дату, на которую в соответствии с законодательством и нормативными актами должен быть осуществлен расчет стоимости чистых активов (рыночной стоимости активов) в отношении имущества клиента специализированного депозитария, у специализированного депозитария и его клиентов отсутствуют первичные документы (их копии), необходимые для такого расчета (в том числе выписки по остаткам на расчетных счетах, подтверждающие наличие денежных средств в составе активов на соответствующую дату), в этом случае возникает ситуация, при которой невозможно определить стоимость чистых активов (рыночную стоимость активов) как для самого специализированного депозитария, так и для его клиентов <7>. --- <7> В этом случае необходимо учитывать последствия, предусмотренные законодательством. Так, в частности, невозможность определения стоимости активов, составляющих паевой инвестиционный фонд, влечет приостановление выдачи, погашения и обмена инвестиционных паев такого фонда ([подпункт 3 пункта 3 статьи 29](https://bukva.ai/docs/zakon-156-fz-2001/statya-29#p100747) Закона N 156-ФЗ). Дополнительно обращаем внимание, что если на какой-либо рабочий день календарного года стоимость чистых активов, составляющих имущество клиента, специализированным депозитарием и его клиентом не определялась (далее - Дата), в том числе вследствие непредставления необходимых документов (сведений) для ее расчета, то для целей расчета среднегодовой стоимости чистых активов (средней стоимости чистых активов <8>) считаем возможным использовать стоимость чистых активов по состоянию на последний день ее определения, предшествующий указанному рабочему дню <9>. --- <8> Согласно [пункту 3 статьи 20.1](https://bukva.ai/docs/zakon-75-fz-1998/statya-20-1#p101478) Закона N 75-ФЗ. <9> Согласно подходу, установленному в [пункте 2.1](https://bukva.ai/docs/ukazanie-ukazaniya-3758-u#p100064) Указания Банка России от 25.08.2015 N 3758-У "Об определении стоимости чистых активов инвестиционных фондов, в том числе о порядке расчета среднегодовой стоимости чистых активов паевого инвестиционного фонда и чистых активов акционерного инвестиционного фонда, расчетной стоимости инвестиционных паев паевых инвестиционных фондов, стоимости имущества, переданного в оплату инвестиционных паев". При этом, если рассчитанная таким образом среднегодовая стоимость чистых активов была использована для определения каких-либо иных показателей или расчетов <10> (далее - иные расчеты), то в дальнейшем при определении стоимости чистых активов на Дату среднегодовая стоимость чистых активов на Дату и указанные иные расчеты должны быть соответствующим образом скорректированы. --- <10> Например, вознаграждения согласно [статье 41](https://bukva.ai/docs/zakon-156-fz-2001/statya-41#p138) Закона N 156-ФЗ. Также сообщаем, что в случае представления клиентом специализированному депозитарию первичных документов (в том числе выписок по остаткам на расчетных счетах, отчетов брокера), которые оформлены в надлежащем порядке <11>, специализированному депозитарию следует принять такие документы для реализации своих функций. --- <11> В том числе, в порядке, установленном в договоре об оказании услуг специализированного депозитария на основании [пункта 3.4](https://bukva.ai/docs/474-p#p100089) Положения N 474-П. Вместе с тем при наличии в указанном случае оснований для уточнения корректности сведений, указанных в предоставляемых первичных документах, с учетом [пунктов 2.1](https://bukva.ai/docs/474-p#p100012) и [2.7](https://bukva.ai/docs/474-p#p100067) Положения N 474-П специализированному депозитарию следует осуществить действия, направленные на такое уточнение, и далее (при возникновении необходимости) обеспечить предоставление клиентом необходимых документов (сведений) и корректировку соответствующих показателей (расчетов).
Директор
К.В.ПРОНИН
---