Письмо Минэкономразвития РФ от 18.12.2008 № 19933-АК/Д03

«Основные параметры уточненного прогноза социально-экономического развития на 2009 год»

МИНИСТЕРСТВО ЭКОНОМИЧЕСКОГО РАЗВИТИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ПИСЬМО от 18 декабря 2008 г. 19933-АК/Д03

ОСНОВНЫЕ ПАРАМЕТРЫ УТОЧНЕННОГО ПРОГНОЗА

Уточнение параметров прогноза осуществлялось с учетом оценки последствий влияния мирового кризиса на российскую экономику, а также с учетом итогов развития за январь — ноябрь 2008 года.

Основные тенденции экономического развития в 2008 году

Динамичный рост российской экономики в первом полугодии, ведомый рекордными экспортными доходами и интенсивным расширением банковского кредита, в III-м квартале под влиянием снижения экспортных цен и ухудшения условий внешних заимствований сменился значительным замедлением роста. В ноябре наметилось прямое падение промышленного производства и перевозок грузов железнодорожным транспортом.

Основное снижение отмечается в экспортоориентированных сырьевых отраслях: химическом комплексе (74,2% — ноябрь к ноябрю 2007 года), металлургическом (86,7%), обработке древесины и производстве изделий из дерева (81,4%), целлюлозно-бумажном производстве (85%). Вместе с тем за счет хороших результатов первого полугодия в этих секторах, за исключением химического производства и металлургии, по итогам года ожидается положительный рост производства.

Спад в экспортном секторе в сочетании с начавшейся стагнацией внутреннего спроса привел к падению производства и в отраслях, работающих на конечный спрос. Производство машин и оборудования сократилось в ноябре по сравнению с ноябрем прошлого года на 15%, электрооборудования, электронного и оптического оборудования — на 17%, производство транспортных средств и оборудования — на 4,8%, снизился выпуск в легкой и пищевой промышленности. В результате сокращения объемов строительных работ выпуск строительных материалов снизился в октябре на 4,1% и ноябре на 14,9%, по итогам года ожидается стагнация. В целом в промышленности в IV-м квартале ожидается спад на 8,2% и годовой рост оценивается в 2 процента.

Значительно замедлилось жилищное строительство. В ноябре рост ввода в действие жилых домов составил лишь 0,1% по сравнению с ноябрем 2007 года и по итогам года рост ввода жилья составит 4%. Тем не менее, в целом по итогам года рост строительства ожидается на уровне 12,9 процента.

Несмотря на начавшийся спад в ряде ведущих секторов экономики, благодаря росту торговли в IV-м квартале ожидается рост ВВП на 2,5%, и в целом по итогам года он оценивается в 6,0%. Около половины потерянных темпов роста, по сравнению с ожидавшимся ростом ВВП в 7,8%, объясняется снижением экспортных цен и около половины — начавшимся резким ухудшением условий кредитования и кризисом доверия как в банковском, так и в корпоративном секторах.

Основные показатели российской экономики

(в % к соответствующему периоду предыдущего года)

	2007 год			2008 год
	январь — ноябрь	IV квартал	год	январь — ноябрь	IV квартал (оценка)	год (оценка)
ВВП <*>	107,9	109,5	108,1	106,5	102,5	106,0
Индекс потребительских цен, за период	110,6	104,0	111,9	112,5	102,6	113,5
Индекс промышленного производства <**>	106,4	106,4	106,3	103,7	91,8	102,0
Обрабатывающие производства	109,7	107,8	109,5	105,4	87,3	102,6
Индекс производства	103,3	103,1	103,3	109,2	114,5	108,5 -
продукции сельского хозяйства						109,0
Розничная торговля	115,9	116,7	116,1	114,1	109,9	113,6
Инвестиции в основной капитал	120,4	120,6	121,1	111,3	102,2	109,2
Объем работ по виду деятельности	117,0	118,5	118,2	114,5	104,4	112,9
«строительство»
Ввод в действие жилых домов	129,2	109,9	120,6	104,6	104,7	104,0
Реальные располагаемые денежные доходы населения	111,9	113,0	112,1	105,0	97,5	104,0
Реальная заработная плата	116,1	116,1	117,2	111,8 <***>	108,6	111,6
Экспорт товаров, млрд. долл.	315,8	109,5	354,4	442,7 <*>	94,6	469,1
Импорт товаров, млрд. долл.	198,7	69,6	223,5	268,4 <*>	73,3	292,5
Средняя цена за нефть	67,9	85,9	69,3	99,4	54,8	94,6
Urals, долл. США/баррель

---

<*> Оценка Минэкономразвития.

<**> Агрегированный индекс производства по видам деятельности «Добыча полезных ископаемых», «Обрабатывающие производства», «Производство и распределение электроэнергии, газа и воды», с учетом поправки на неформальную деятельность.

<***> Предварительные данные.

Прогноз мировой экономики

В базовом сценарии, опирающемся на умеренно-консервативные прогнозы, предполагается, что после торможения роста мировой экономики в 2009 году до 1,2% (в США и Еврозоне спад до — 1 - 1,2%) в 2010 году начнется восстановление экономического роста. При этом в Китае ожидается замедление роста ВВП до 6,5% из-за торможения роста экспорта в США и Еврозону. В этих условиях можно ожидать восстановления положительной динамики цены на нефть во второй половине 2009 года и улучшения условий заимствований для российских компаний в 2010 году по мере восстановления мировых финансовых рынков.

В то же время рецессия в мировой экономике может принять более затяжную и глубокую форму. В этом случае спад в США может достичь 2% в 2009 году и продолжиться и в 2010-м году. Спад ВВП в еврозоне также охватит 2009 — 2010 годы. Из-за стагнации внешнего спроса рост китайской экономики может замедлиться до 4% в 2009 году, что окажет сильное понижающее влияние на мировые цены на нефть и металлы. В этих условиях рост мировой экономики может оказаться нулевым, а цены на нефть опустятся до уровня 30 — 32 долларов за баррель.

	вариант	2007	2008	2009	2010	2011
Мир	базовый пессимист	4,9	3,1	1,2 0,0	3,1 1,8	4,1 2,7
США	базовый пессимист	2,2	1,3	-1,2 -2,0	1,5 -0,3	2,3 1,5
Еврозона	базовый пессимист	2,6	1,0	-1,0 -1,6	0,8 -0,5	1,8 0,2
Япония	базовый пессимист	2,1	0,4	-0,3 -1,2	0,5 -0,2	1,0 0,2
Китай	базовый пессимист	11,9	9,5	6,5 4	8,5 6,5	9,0 7,0

Характеристика основных вариантов уточненного прогноза

Уточненные параметры прогноза социально-экономического развития на 2009 — 2011 годы разработаны по трем основным вариантам.

Вариант 1a, «инерционный», предусматривает сохранение в 2009 году цен на нефть марки «Urals» на уровне 50 долларов за баррель с последующим повышением до 55 долларов в 2010 году и до 60 долларов за баррель в 2011 году.

Вариант предусматривает реализацию уже принятого пакета мер по снижению налогов и поддержке банковского сектора. При этих предпосылках ожидается снижение ВВП в 2009 году на 0,5% и инвестиций — на 9,5 процента.

Дополнительно проработан вариант 1b, предусматривающий постепенное восстановление восходящей динамики цен на нефть марки «Urals» до 60 долларов за баррель в 2009 году, 68 долларов в 2010 году и 74 доллара за баррель в 2011 году. При реализации тех же институциональных условий темп роста ВВП может повыситься за счет более высоких экспортных доходов на 1 — 1,5 процента (по отношению к варианту 1a).

Базовый вариант (вариант 2) учитывает эффект дополнительных антикризисных мер, направленных на оказание поддержки реальному сектору экономики, а также реализацию инвестиционных программ естественных монополий и компаний инфраструктурных секторов экономики. В этих условиях рост ВВП может достичь 2,4% при повышении инвестиций на 1,4 процента.

Основные показатели прогноза социально-экономического развития на 2009 год

	2008 оценка	2009 прогноз
		1a	2	1b
Цены на нефть Urals	94,6 50 50 60
(мировые), долл./барр.
Цены на газ (дальнее зарубежье), долл./тыс. куб. м	409,7 283,5 283,5 302,3
Курс доллара	24,9 31 — 32 30,8 — 31,8 29 — 30
(среднегодовой), рублей за доллар США
Инфляция (ИПЦ) за период, прирост цен, % Экспорт нефти, млн. тонн	13,4 10 — 12 244,4 235,0 235,0 245,0
Экспорт природного газа, млрд. куб. м	203,0 208 208 213
Валовой внутренний продукт, млрд. рублей	42469 40858 42089 42491
темп роста	106,0 99,5 102,4 100,8
Промышленность, %	102,0 95,3 96,8 97,5
Инвестиции в основной капитал, %	109,2 90,5 101,4 96,8
Реальные располагаемые доходы населения, %	104,0 100,2 102,5 101,7
Оборот розничной торговли, %	113,6 102,9 103,4 103,4
Торговое сальдо, млрд. долл. США	177 41 18 60
Экспорт товаров, млрд. долл. США	469 303 303 343
Импорт товаров, млрд. долл. США	292,5 262 285 283

Основные меры по защите от кризиса и поддержке финансового и реального секторов экономики

Общие меры для всех вариантов

1. Тарифные решения — снижение темпов роста цен и тарифов на товары и услуги естественных монополий и компаний инфраструктурных секторов, что ограничит рост цен на коммунальные услуги для населения и повышение издержек энергоемких (газоемких) производств.

Предусматривается более плавное, чем планировалось ранее, повышение тарифов на газ в 2009 г.: 5% с 1 января, 7% с 1 апреля, 7% с 1 июля, 6,2% с 1 октября.

Снижение уровня среднегодового роста регулируемых тарифов на железнодорожные перевозки в 2009 году до 12,4% (против ранее предполагаемых 18,7%). Проведение индексации тарифов в 2009 году в два этапа: с 1 января и с 1 июля.

Индексация тарифов на тепловую энергию на 18% (вместо ранее планируемых 22 процентов).

2. Налоговые стимулы (снижение налогообложения прибыли, введение повышенной амортизационной премии, совершенствование налогообложения добычи природных ресурсов и другие).

3. Поддержание ликвидности банковского сектора и его капитализации.

Объем ресурсов, направляемых на поддержание ликвидности банковского сектора (субординированные кредиты, беззалоговые аукционы, санация банков), к концу 2009 года составит до 4,7 трлн. рублей, или 11,2 — 11,5% ВВП.

4. Поддержка жилищного сектора (выкуп жилья эконом-класса для реализации социальных программ, поддержка строительных компаний, капитализация АИЖК, помощь заемщикам, потерявшим работу, поддержка спроса за счет увеличения налоговых вычетов по налогу на доходы физических лиц, создание возможности для использования материнского капитала на цели улучшения жилищных условий).

5. Социальная защита населения — повышение пособий безработным и активные программы поддержки занятости.

6. Предоставление государственных гарантий (до 300 млрд. рублей).

7. Увеличение субсидий на экспорт промышленной продукции, кредитов предприятиям АПК, субсидий оборонным предприятиям.

8. Дополнительная поддержка малого бизнеса (государственный бюджет — 10,5 млрд. рублей и ВЭБ — 30 млрд. рублей).

9. Повышение таможенных тарифов в целях защиты внутреннего рынка и изменение квот на импорт мяса.

Дополнительные меры в базовом варианте прогноза

10. Системообразующие предприятия — наряду с предоставлением государственных гарантий по кредитам этим предприятиям, поддержка через дополнительную капитализацию, кредитование на пополнение оборотных средств и финансирование инвестиционных проектов.

11. Неснижение общего объема расходов, поддержка государственных инвестиций на федеральном уровне при повышении их эффективности, поддержка инвестиций регионов за счет предоставления дополнительных трансфертов регионам.

12. Поддержка агропромышленного комплекса. Дополнительное фондирование банков, кредитующих сельское хозяйство (включая поддержку посевной и финансирование завершения инвестиционных проектов), субсидирование процентной ставки по отдельным видам кредитов до 80%. Дополнительная капитализация Росагролизинга (25 млрд. руб.) и Россельхозбанка (45 млрд. рублей).

13. Увеличение поддержки программ кредитования и инвестирования малого, а также инновационного бизнеса.

14. Дополнительное фондирование или капитализация ВЭБа и других системообразующих банков.

15. Поддержка выкупа «плохих» долгов или стрессовых активов.

16. Дополнительная поддержка жилищного строительства (АИЖК и Фонд реформирования ЖКХ).

Инерционный вариант (1a, 1b) предполагает снижение государственных инвестиций в 2009 году в номинальном выражении в результате сокращения ресурсов федерального и региональных бюджетов (относительно ВВП государственные капиталовложения снижаются с 4,3% в 2008 году до 3,6 — 3,7% в 2009 году). Базовый вариант (вариант 2) предполагает более активную инвестиционную политику государства и стабилизацию величины государственных инвестиций в 2009 году на уровне около 4% ВВП.

Прирост кредитования нефинансовых организаций и населения в 2009 году по инерционному варианту оценивается в 12% (т.е. стагнация в реальном выражении) и в базовом варианте — 18%. Отток капитала по обоим вариантам оценивается в 90 млрд. долларов США, а международные резервы могут снизиться на 110 — 140 млрд. долларов. В этих условиях резко возрастает потребность в рефинансировании со стороны Банка России, а бюджетная система характеризуется образованием дефицита.

Основные макроэкономические параметры инерционного варианта (вариант 1a)

1. Динамика производства и спроса

Из-за снижения мировых цен и физических объемов экспорта экспортные доходы понизятся в 2009 году на 35%. Это приведет к резкому сжатию инвестиционной активности при слабом росте торговли и стагнации реальных доходов населения. В результате ВВП сократится на 0,5%, при снижении инвестиций на 9,5% и росте торговли на 2,9%. Сокращение спроса и снижение курса рубля приведут к снижению импорта на 11% (5,6% в реальном выражении), особенно за счет инвестиционных товаров. Рост торговли будет поддерживаться снижением нормы сбережений населения при умеренном увеличении потребительского кредитования.

Падение промышленного производства охватит I — III кварталы, в IV квартале ожидается рост на 5,5 процента.

Динамика компонент ВВП в 2008 — 2009 гг. (вариант 1a)

┌────────────────────┬──────────────────────────────────┬─────────────────────────────────┐
<pre class="legal-pre">│                    │              2008                │             2009                │
│                    ├─────┬──────┬───────┬───────┬─────┼─────┬──────┬───────┬──────┬─────┤
│                    │I кв.│II кв.│III кв.│IV кв. │ год │I кв.│II кв.│III кв.│IV кв.│ год │</pre>
├────────────────────┼─────┴──────┴───────┴───────┴─────┼─────┴──────┴───────┴──────┴─────┤
<pre class="legal-pre">│ВВП используемый    │108,4  107,3  106,2   102,3  106,0│96,5   99,2   98,2    103,7  99,5│
│                    │                                  │                                 │
│Общее конечное      │110,6  109,4  109,8   108,7  109,6│103,2  102,1  102,3   102,3 102,4│
│потребление         │                                  │                                 │
│  Домашних хозяйств │114,1  112,2  112,4   110,4  112,1│103,8  102,2  102,4   102,4 102,7│
│  Государственных   │102,2  102,2  102,9   103,9  102,8│101,9  101,9  101,9   101,9 101,9│
│  учреждений и      │                                  │                                 │
│  некоммерческих    │                                  │                                 │
│  организаций       │                                  │                                 │
│                    │                                  │                                 │
│Валовое накопление  │110,4  117,8  114,0   110,8  113,4│77,5  82,2   81,2    103,8   87,3│
│                    │                                  │                                 │
│  основного капитала│119,4  112,9  109,8   103,2  109,4│83,5  86,0   89,0    98,0    90,6│
│  изменение запасов │81,2   149,9  126,0  -230,0  137,9│50,0  65,0   82,5    51,0    70,1│
│Чистый экспорт      │92,7   67,4   48,8    31,1   57,4 │88,1  120,9  124,6   154,7  113,7│
│товаров и услуг     │                                  │                                 │
│  экспорт           │114,4  105,4  105,9   94,0   104,0│90,7   96    98,6    104,5   97,5│
│  импорт            │127,3  122,6  122,9   119,3  122,6│92,3  84,0   87,4    100,7   91,4│</pre>
└────────────────────┴──────────────────────────────────┴─────────────────────────────────┘

Снижение объемов инвестиций в основной капитал на 9,5% в реальном выражении в 2009 году вызвано сокращением кредитных источников (почти на половину), государственных инвестиций (на 15%) и снижением прибыли (на 12 процентов).

Инвестиционный спад охватит как отрасли, ориентированные на конечный спрос и производство сырья, так и сектор инфраструктуры и услуг. Рост сохранится только в транспорте. В электроэнергетике предполагаются инвестиции, обеспечивающие вводы генерирующих мощностей в размере 1,7 ГВт (в том числе 1 ГВт — Ростовская АЭС, 2 блок), против 1,9 ГВт в 2008 году. В целом инвестиции в электроэнергетике в условиях недостатка финансовых средств могут сократиться на 12 процентов.

Разнонаправленные тенденции прогнозируются для инвестиций в добычу топливно-энергетических ресурсов. Объемы инвестиций в добычу нефти в 2009 году сократятся более чем на 20% в номинальном выражении при сокращении объемов добычи примерно на 2 процента. Прирост инвестиций в добычу газа оценивается на уровне более 50% (с учетом намечаемой реализации в инвестиционной программе ОАО «Газпром» проекта освоения Бованенковского месторождения) при увеличении объемов добычи в 2009 году — менее 1 процента. Прогнозируемые тенденции в инвестировании отразятся на объемах добычи полезных ископаемых в полном объеме через несколько лет.

2. ТЭК и экспорт

Из-за падения рентабельности экспорта объем добычи нефти, включая газовый конденсат, в 2009 году по сравнению с 2008 годом уменьшается на 8 млн. тонн (до 480 млн. тонн), поставки нефти на экспорт сокращаются в 2009 году более чем на 8 млн. тонн.

Увеличение в 2009 году объема добычи газа на 5 млн. тонн связано с соответствующим увеличением экспорта (выполнение обязательств по долгосрочным контрактам) и обеспечением внутреннего потребления на уровне не ниже 2008 года.

3. Показатели инфляции в 2009 году снижаются до 10 — 12 процентов, однако это выше, чем предусматривалось ранее. Прежде всего рост цен будет связан с ослаблением курса рубля, сокращением импорта, а также с инфляционной инерцией и ростом процентных платежей компаний.

Сдерживающее воздействие на инфляцию будет оказывать снижение мировых цен на сырье (продовольствие, нефтепродукты, металлы и др.), снижение внутреннего спроса и монетарной инфляции, а также ужесточение тарифной политики в сфере естественных монополий.

Повышение цен на газ в среднем за год составит 16,3% против запланированных ранее 19,8% (в том числе населению — 25%). На тепловую энергию повышение тарифов с 1 января 2009 года уменьшается до 18% вместо 22%. Повышение тарифов на железнодорожные перевозки в среднем за год составит 8% вместо ранее запланированных 14%. Рост тарифов на услуги ЖКХ не превысит 17% за годовой период против 21 — 22%, прогнозируемых ранее.

Таким образом, за счет более сдержанной тарифной политики уровень потребительской инфляции будет снижен на 0,5 — 0,6 п. пунктов.

Прирост денежной массы в национальном определении (денежного агрегата М2) прогнозируется в 2009 году на уровне 12 — 15%. Замедление динамики денежных агрегатов в 2008 — 2009 годах обусловит снижение монетарного давления на динамику потребительских цен в среднесрочной перспективе.

4. В 2009 году по варианту 1а прогнозируется спад промышленного производства на 4,7%, в том числе в обрабатывающих производствах — на 6 процентов.

Наиболее сильное снижение роста в 2009 году ожидается в металлургическом производстве, производстве строительных материалов, машиностроительных отраслях, обработке древесины и производстве изделий из дерева, и в меньшей степени в производстве электронного и оптического оборудования, текстильном и швейном производстве, производстве кожи и обуви, целлюлозно-бумажном производстве.

5. Социальная сфера. Занятость и безработица

В результате сокращения занятых в экономике общая безработица, рассчитанная по методологии МОТ, в 2009 году по сравнению с 2008 годом увеличится с 4,6 млн. человек до 5,6 млн. человек.

В 2009 году рост реальных доходов населения составит 100,2%. Это связано, прежде всего, со снижением доходов наемных работников, а также доходов от собственности и предпринимательской деятельности. Такое снижение доходов повлияет на расходы и сберегательную активность населения.

Ожидается снижение реальной заработной платы до 99,8% по отношению к 2008 году. Большая часть доходов и возрастающая доля сбережений населения будет расходоваться на потребление. В результате темп роста розничной торговли в 2009 году составит 102,9 процента.

В 2009 году величина прожиточного минимума возрастет в среднем на 670 рублей и, по прогнозу Минэкономразвития России, составит 5261 рубль.

Увеличение величины прожиточного минимума и низкие темпы роста доходов населения окажут сдерживающее влияние на темпы сокращения уровня бедности. Доля населения с доходами ниже величины прожиточного минимума и 2009 году сохранится примерно на уровне 2008 года (12,9 процента).

6. В инерционном варианте 1б благодаря меньшему снижению экспортных доходов (на 27%) ВВП может вырасти на 0,8%, при ограничении спада инвестиций до 3,2% и повышении темпов роста торговли до 3,4 процента.

Основные макроэкономические параметры базового варианта (вариант 2)

Базовый вариант прогноза предполагает, что уже принятые и планируемые дополнительные меры поддержки финансового и реального секторов экономики позволят переломить инерцию снижения производства и обеспечат к середине года рост экономики.

1. Динамика спроса и предложения

В 2009 году в базовом варианте прогнозируется рост ВВП на 2,4% при увеличении розничной торговли на 3,4% и инвестиций в основной капитал на 1,4 процента к уровню 2008 года. Преодолевается стагнация реальных доходов населения, они повышаются на 2,5%. Практически останавливается падение импорта.

Рост инвестиций в первую очередь связан с резким увеличением инвестиций в электроэнергетику (более чем на 35 процентов), преодолевается спад инвестиций в нефтедобычу. Вводы жилья оцениваются на уровне 52 млн. кв. м против 44 млн. кв. м в инерционном варианте.

Динамика компонент ВВП в 2008 — 2009 гг. (вариант 2)

	2008	2009
ВВП используемый	106,0	102,4
Общее конечное потребление	109,6	103,1
Домашних хозяйств	112,1	103,3
Государственных учреждений и некоммерческих организаций	102,8	102,6
Валовое накопление	113,4	99,1
основного капитала	109,4	101,5
изменение запасов	137,9	87,1
Чистый экспорт товаров и услуг	57,4	107,0
экспорт	104,0	97,6
импорт	122,6	94,1

2. В 2009 году сохранится, но в существенно меньших масштабах, спад промышленного производства (на 3,2%), в том числе в обрабатывающих производствах — на 3,9 процента.

Предполагаемые стимулирующие меры в 2009 году позволят замедлить сокращение промышленного производства в металлургическом производстве до 3,1 п. п., производстве строительных материалов — 3,7 п. п., машиностроении — 4,3 п. п. (прежде всего за счет поддержки автомобилестроения, сельскохозяйственного машиностроения, оборонного комплекса). Более высокий уровень спроса населения в варианте 2 позволит увеличить рост производства пищевой промышленности на 0,5 п. пункта.

Дополнительный прирост сельского хозяйства в результате принимаемых мер в 2009 году оценивается в 2,5 процента.

3. Социальная сфера. Занятость и безработица

---